Оглавление
Введение. 6
1 Теоретическая часть. 7
1.1 Сущность и классификация доходов и расходов. 7
1.2 Порядок отражения расходов и доходов в учете. 8
1.3 Методы управления финансовыми потоками предприятия. 9
1.4 Основные принципы управления доходами и расходами предприятия. 12
2 Практическая часть. 14
2.1 Разработка оперативного графика финансовых потоков. 14
2.2 Моделирование ввода и вывода краткосрочных (оборотных) активов при функционировании бизнеса. 27
2.3 Управление финансовой устойчивостью предприятия на основе операционного анализа. 31
2.4 Финансовое управление предприятием в условиях неустойчивого спроса на продукцию.. 38
2.5 Управление дебиторской задолженностью предприятия. 42
2.6 Использование финансового рычага для повышения рентабельности. 50
2.7 Спонтанное финансирование как метод ускорения оборачиваемости краткосрочных активов. 54
2.8 Финансовые операции на валютном рынке. 60
2.9 Управление активами, капиталом и обязательствами предприятия. 63
Заключение. 74
Список иллюстраций. 77
Список таблиц. 78
Список использованных источников. 79
2 Практическая часть
2.1 Разработка оперативного графика финансовых потоков
Задания и исходные данные по разделу
При выполнении данного раздела курсовой работы необходимо выполнить следующие задания:
Составить график движения денежных средств и на конец каждого месяца рассчитать дебиторскую и кредиторскую задолженности для предприятия, работающего в условиях изменения объемов продаж в разные месяцы года. Разработать график движения денежных средств для ситуации, когда покупатели (заказчики) платят через 2 месяца после отгрузки (выполнения работ), а предприятие платит за материальные ресурсы через 3 месяца. Сравнить полученный график с первым вариантом движения денежных средств. Рассчитать минимальный объем реализации (без изменения затрат), при котором календарный год можно завершить, использовав лишь два кредита размером не более 150 тыс.руб. каждый. Проанализировать зависимость между сроком и величиной дебиторской задолженности и остатком денежных средств на конец месяца. Проанализировать зависимость между сроком и величиной кредиторской задолженности и остатком денежных средств на конец месяца.
Индивидуальные данные по варианту приводятся в таблице 2.1.
Таблица 2.1 - Исходные данные по 10 варианту курсовой работы
|
Показатель |
Значение |
Единица измерения |
|
Производство и реализация продукции (работ, услуг) в январе |
275 |
тыс.руб./месяц |
|
Расходы на оплату труда персонала и внутрипроизводственные расходы в январе |
45 |
тыс.руб./месяц |
|
Расходы на закупку ресурсов в январе |
106 |
тыс.руб./месяц |
|
Амортизация |
22 |
тыс.руб./месяц |
|
Затраты на закупку оборудования (в июне) |
96 |
тыс.руб. |
|
Начальная сумма денежных средств |
152 |
тыс.руб. |
Дополнительная информация (общая для всех вариантов) следующая:
– в расходах на оплату труда и внутрипроизводственных расходах доля условно–постоянных, не связанных с изменением объемов, составляет 0,4;
– авансовые платежи по заработной плате (с учетом внутрипроизводственных расходов) составляют 45% от общей суммы расходов на оплату труда и внутрипроизводственных расходов. Эта сумма выплачивается в текущем месяце, а остальная часть – при окончательном расчете по заработной плате в следующем за отчетным месяце;
– необходимо оплатить налоги и отчисления по совокупной налоговой ставке 40 % от прибыли;
– налоги и сборы оплачиваются по следующей схеме: 30% в текущем месяце и 70% в следующем за отчетным;
– покупатели продукции (заказчики работ, услуг) требуют отсрочку платежей на 3 месяца. Продавцы ресурсов согласны давать отсрочку платежей 2 месяца;
– товары предприятия (работы, услуги) сезонные. Прогнозируемый процент роста продаж (объемов работ, услуг) по сравнению с январем следующий: январь – 0%, февраль – 0%, март – 0%, апрель – 5%, май – 10%, июнь – 15%, июль – 25%, август – 30%, сентябрь – 20%, октябрь – 10%, ноябрь – 0%, декабрь – 0%.
Порядок выполнения раздела курсовой работы
Задание 1.
При выполнении первого задания необходимо:
1.1. Разработать базовый график движения денежных средств без использования кредитов.
Разработка графика финансовых потоков проводится с учетом следующих требований и ограничений:
1) Планируется помесячная отгрузка продукции (объем выполняемых работ, оказываемых услуг) с учетом сезонных изменений. Если специфика бизнеса такова, что можно создавать запасы готовой продукции, то это необходимо учитывать и величина отгрузки продукции может не совпадать с объемом производства. Но при укрупненном планировании можно исходить из предположения равенства объемов производства и реализации.
2) Рассчитываются расходы на закупку ресурсов. Их при разработке графика можно определять упрощенно пропорционально изменению объемов реализации. При необходимости можно учитывать изменение складских запасов.
3) Расходы на оплату труда и внутрипроизводственные расходы рассчитываются с учетом доли условно-постоянных расходов и изменения объемов реализации.
4) Расчет налогов и сборов необходимо делать с учетом используемой на предприятии учетной политики (предусматривается учет выручки и затрат по факту отгрузки продукции (выполнения работ, услуг) и факту поступления материалов).
5) Зарплата при определении себестоимости и налогов учитывается в месяце ее начисления.
6) Изъятия в пользу владельцев бизнеса планируются произвольно, но с учетом принятой на предприятии системы выплат учредителям или акционерам.
7) Начинать разработку графика финансовых потоков необходимо исходя из предположения отсутствия заемных средств.
В таблице 2.3 приведен график финансовых потоков без окончательной балансировки с использованием кредитов. Пример расчета показателей графика движения денежных средств для мая приведен в таблице 2.2.
Список использованной литературы:
Список использованных источников
Басовский, Л.Е. Финансовый менеджмент: учебник для студентов экономических вузов, обучающихся по специальностям "Финансы и кредит", "Бухгалтерский учет, анализ и аудит" / Л.Е. Басовский, 2013. - Москва : Инфра-М - 239 с. Вебинар по теме «Операционный анализ в монобизнесе» [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://youtu.be/2Slxm5wVWL8, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Вебинар по теме «Разработка оперативного графика финансовых потоков» [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://youtu.be/EDxL76045Pw (часть 1), http://youtu.be/5v7QDhZGh5I (часть 2), http://youtu.be/SVdX_8EimnM (часть 3), свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Вебинар по теме «Управление дебиторской задолженностью» [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://youtu.be/33ejCnx3nz4, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Ивашутин, А.Л.Финансовый менеджмент: лабораторный практикум для студентов специальности 1-27 01 01 "Экономика и организация производства" / А.Л. Ивашутин. - Минск : БНТУ, 2013. - 65 с. Использование операционного рычага в монобизнесе [Электронный ресурс]. – Электронные данные. – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/oper-mono-k.rar Кириченко, Т.В. Финансовый менеджмент: учебник для студентов высших учебных заведений, обучающихся по специальности "Финансы и кредит" и по направлению подготовки "Менеджмент" / Т. В. Кириченко. - Москва : Дашков и К°, 2013. - 482 с. Комплексное оперативное управление активами, капиталом и обязательствами [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/finmen-lek-8-komplex.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Комплексное оперативное управление текущими активами и обязательствами (презентация) [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://osnbisn.ru/present-pas-akt.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Операционный анализ в монобизнесе [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/finmen-lek-4-oper.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Разработка оперативного графика финансовых потоков [Электронный ресурс]. – Электронные данные. – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/debkred-k.rar Управление активами, капиталом и обязательствами [Электронный ресурс]. – Электронные данные. – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/upraktkap-k.rar Управление дебиторской задолженностью [Электронный ресурс]. – Электронные данные. – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/inkas-k.rar Управление доходами и расходами на предприятии [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/finmen-lek-2-potoki.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Управление краткосрочными активами в дебиторской задолженности (презентация) [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://osnbisn.ru/present-debitor.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Управление оборотными (краткосрочными) активами в дебиторской задолженности [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.osnbisn.ru/finmen-lek-7-debitor.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Финансовая структура капитала (презентация) [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://osnbisn.ru/present-kapit.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус. Финансовые стратегии предприятия (презентация) [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://osnbisn.ru/present-strat.rar, свободный. Загл. с экрана. – Яз. рус.
